Два пишем - три в уме

Алишер Усманов и Владимир Потанин собрались строить глобальный горно-металлургический холдинг. Первым шагом должна стать покупка "Интер-росом" 25% акций "Металлоинвеста", а Усмановым - до 10% акций "Норникеля"

Компании Алишера Усманова и Владимира Потанина - Gallagher Holdings и "Интеррос" - вчера подписали меморандум о сотрудничестве, сообщили бизнесмены. Целью подписания этого документа являются "совместные действия по созданию глобальной горно-металлургической группы". Ее основой станут "Металлоинвест" (на 50% принадлежит Усманову) и "Норникель" (Потанин владеет 30%). "Сейчас активно идет укрупнение отраслей под эгидой государства, а мы считаем, что частный бизнес также должен доказать свою способность создать компанию мирового уровня", - сказал Потанин. Вдобавок, по мнению обоих бизнесменов, создание такой компании отвечает экономическим интересам акционеров компаний и государства.

***

"Металлоинвест"
Горно-металлургический холдинг
Добыча – 100,16 млн т руды (2007 г.).
Производство – 6,4 млн т стали.
Выручка – более $7 млрд (2007 г., МСФО, данные компании).
EBITDA – $2,54–2,68 млрд.
Владельцы – Алишер Усманов (50%), фонд депутата Андрея Скоча (30%), Василий Анисимов (20%).

"Норильский никель"
Крупнейший в мире производитель никеля
Выручка – $7,6 млрд (1-е полугодие 2007 г., МСФО).
Чистая прибыль – $3,8 млрд.
Капитализация – $53,85 млрд.
Владельцы – UC Rusal (25%), гендиректор "Интерроса" Владимир Потанин (30%), остальное торгуется на биржах.

Для начала "Интеррос" рассчитывает приобрести до 25% плюс 1 акция "Металлоинвеста" у его акционеров, рассказал Потанин. В свою очередь, Gallagher намерена приобрести на рынке 5-10% акций "Норникеля", добавил Усманов. Несколько источников, знакомых с бизнесменом, ранее говорили, что у него уже есть доля в "Норникеле". Предприниматель это не комментирует. Обе сделки могут состояться до конца года. Затем Потанин и Усманов хотят объединить обе компании. Но когда это может произойти, бизнесмены не говорят. При этом они не исключают, что объединение не будет быстрым. На создание глобальной компании Потанин и Усманов отводят 5-7 лет. При этом на слияние и поглощения они готовы потратить $50-60 млрд.

Но переговоры о слиянии компаний пока приостановлены в связи с подготовкой "Металлоинвеста" к IPO, объявил вчера "Норникель". Когда "Интеррос" станет акционером "Металлоинвеста" - до или после размещения, - зависит от акционеров последней, отметил Потанин.

Вчера же Потанин и Усманов направили письмо Олегу Дерипаске, пригласив UC Rusal присоединиться к альянсу. Если акционеры алюминиевого холдинга согласятся, то будет обсуждаться тройное объединение на базе "Норникеля", говорит Потанин. Если нет, то "Металлоинвест" после предполагаемого IPO предложит поглотить "Норникель". В последнем случае акционеры "Металлоинвеста" и "Интеррос" рассчитывают получить в объединенной компании не менее 25-30% акций каждый, предупреждает Потанин.

"Мы надеемся, что все решения, касающиеся "Норникеля", будут приниматься после обсуждения и утверждения советом директоров", - заметила представитель UC Rusal Вера Курочкина. Представитель "Базэла" от комментариев отказался.

Потанин и Усманов уже присмотрели первый объект для совместной покупки. "Металлоинвест", "Норникель" и госкорпорация "Ростехнологии" сейчас обсуждают возможные варианты совместного участия в аукционе по продаже лицензии на Удоканское месторождение меди, отметил Потанин. Госкорпорация претендует на 25%-ную долю в проекте, отметил он. Доли остальных участников проекта сейчас обсуждаются.

Поскольку "Норникель" - публичная компания и заявка на участие в аукционе подана от нее, логично было бы, если бы она получила не менее 50% в проекте, рассуждает Потанин. Он оговаривается, что и "Металлоинвесту" надо бы получить равную с "Норникелем" долю. Один из вариантов - "Норникель" внесет в альянс другие медные месторождения в Читинской области.

Представитель "Интерроса" уточнил, что альянс с "Ростехнологиями" касается только участия в проекте по Удокану. Представитель "Ростехнологий" от комментариев отказался.

Подписание меморандума ни к чему не обязывает. Но это - доказательство серьезности намерений Усманова и Потанина, говорит аналитик ВТБ Александр Пухаев. Они не оставили UC Rusal свободы для маневра. Если Усманов купит акции "Норникеля", то вместе с Потаниным получит 35-40% акций. Поглощение "Металлоинвестом" "Норникеля" еще больше ослабит позиции UC Rusal. Так что алюминиевой компании придется договариваться, считает Пухаев.

Юлия Федоринова

***

Норникель" взлетел

К 12.45 МСК на ММВБ акциями "Норникеля" наторговали почти на 10,9 млрд руб. Текущая капитализация - 1,33 трлн руб. против 1,27 трлн на закрытие вчерашних торгов.

"Норникель" стал лидером роста, прибавив сразу 4,5% к цене открытия торгов, указывается на сайте МВВБ. Обычно такие объемы торгов с акциями "Норникеля" бывают только по итогам целого дня (2,7-15 млрд руб. в день в с начала мая). Даже акциями "Газпрома" - одной из самых популярных "голубых фишек" - наторговали вдвое меньше - 6 млрд руб. к 12.45 МСК.

В РТС к 13.00 акции "Норникеля" подорожали на 4,3%, объем торгов - $7,8 млн - также максимальный на классическом рынке.

Компания растет на "больших новостях" о том, что совладелец "Норникеля" - "Интеррос" и компания Gallagher Алишера Усманова договорились о партнерстве для создания крупнейшей международной горно-металлургической компании, отмечает главный трейдер "Тройки диалог" Тимур Насардинов. Объем предполагаемых инвестиций в этот проект - $50-60 млрд, говорится в сегодняшнем совместном пресс-релизе "Интерроса" и Gallagher.

Особенно много покупок от западных инвесторов, констатирует Насардинов. До конца дня спрос на "Норникель" может стабилизироваться, новости "почти отыграны". Но в долгосрочной перспективе инвесторы и дальне будут благоволить ГМК, считает трейдер.

"Норникель" уже сейчас крупнейший в мире производитель никеля (выручка за 1 полугодие 2007 г. по МСФО - $7,6 млрд, чистая прибыль - 3,8 млрд). Владельцы - UC Rusal (25%), гендиректор "Интерроса" Владимир Потанин (30%), остальное торгуется на биржах. Алишер Усманов владеет 50% горно-металлургического холдинга "Металлоинвест" (производит 6,4 млн т стали в год, выручка - более 7 млрд). Еще 30% "Металлоинвеста" у фонда депутата Андрея Скоча, 20% - Василия Анисимова.

Елена Мазнева;

29.05.2008, №97 (2119)